融资租赁业务成本梳理：方法论与实践

随着我国经济的快速发展，融资租赁作为一种重要的融资工具，在企业设备更新、技术升级以及基础设施建设等领域得到了广泛应用。融资租赁行业内竞争日益激烈，如何有效地控制和优化业务成本成为各家企业关注的重点。本篇文章将从融资租赁业务的成本构成入手，结合行业实践经验，为您详细解读如何系统性地梳理和优化融资租赁业务成本。

融资租赁业务成本梳理的意义

融资租赁业务成本梳理：方法论与实践 图1

融资租赁是一种以融通资金为核心，以资产租赁为载体的金融活动，在为企业提供融资的也伴随着各种各样的成本支出。这些成本不仅包括直接用于租赁交易的各项费用，还包括企业在开展融资租赁业务过程中所耗费的各种资源。对于从事融资租赁业务的企业而言，对业务成本进行系统性梳理具有以下重要价值：

1. 优化资源配置：通过成本梳理能够清晰地识别哪些环节存在浪费、哪些环节需要投入更多资源，有助于企业合理配置和优化各项资源。

2. 提升盈利能力：准确的成本核算与分析，有助于企业管理层及时发现成本超支点，采取针对性的控制措施，最终实现提高利润率的目标。

3. 风险管控：业务成本中的些指标可能预示着潜在的风险，较高的催收成本可能会反映出承租人还款意愿存在问题。通过定期梳理和监控成本，可以早期发现并规避这些风险。

4. 决策支持：管理层可以根据成本数据来制定更加科学的经营策略，调整租赁产品结构、优化风控政策等。

5. 行业对标：清晰的成本构成体系有助于企业与行业内标杆企业进行比较分析，从而发现自身的竞争优势和不足之处。

融资租赁业务成本构成

在开始具体的成本梳理工作之前，我们需要先了解融资租赁业务涉及的各项成本。根据业务流程的不同阶段，融资租赁成本可以分为以下几类：

（一）直接租赁相关的成本

这部分是开展融资租赁最基本的支出，主要包括承租人选择、合同谈判与签订以及租赁物的监控等。

1. 客户获取成本：包括市场推广费用（如参加行业展会、投放广告）、中介服务费等。这些成本发生在企业获得客户的初期阶段。

2. 合同 negotiation costs：在融资租赁交易中，租平、保证金比例等内容都需要通过谈判确定。为了达成协议，企业可能会发生的律师咨询费、评估费用等。

3. 租赁物购置与管理成本：对于直接租赁模式来说，企业需要先购买设备或资产，再将其出租给承租人。这部分包括设备采购成本以及在租赁期内的日常维护费用。

4. 监控与维护成本：为确保租赁物的安全性和正常运转，在整个租赁期间内，企业可能要承担一定的监控和维护支出。

（二）经营租赁相关的成本

相比之下，融资租赁的成本结构更为复杂。以售后回租为例，涉及的主要成本如下：

融资租赁业务成本梳理：方法论与实践 图2

1. 风险评估与控制成本：这部分包括对承租人信用状况的调查、资产价值的评估等前期投入。

2. 融资利息支出：如果企业的资金来源于外部借款或发行债券，则需要承担相应的财务费用。

3. 税费负担：融资租赁交易中涉及的各项税金，如企业所得税、增值税等。这些税负可能会影响企业的净收益。

4. 法律与合规成本：为了应对监管要求和防范法律风险，企业在日常运营中可能会支出更多的法律服务费、合规审查费等。

（三）间接支持性成本

在融资租赁业务的整体运营过程中，还存在大量间接支持性的费用，这些费用虽然不直接关联到一笔交易，但却对于整个业务的开展至关重要：

1. 信息系统建设与维护费用：包括融资租赁管理系统的开发、购买第三方软件服务等。

2. 人力资源成本：融资租赁业务需要一支专业的团队来执行各项流程，企业的工资支出占了较大的比重。

3. 培训与发展成本：为了提高员工的专业能力，公司定期组织业务培训和交流活动，这些都需要投入资金。

4. 风险管理费用：包括信用违约保险、资产保全服务等。

构建融资租赁业务成本梳理框架

要系统性地梳理融资租赁业务成本，企业需要建立一套科学的成本分类体系，并制定相应的管理流程。以下是一些关键步骤和注意事项：

（一）确定成本核算边界

企业应该明确哪些费用应当计入融资租赁业务成本，哪些应作为其他业务或管理费用处理。这涉及到如何界定租赁业务与其他业务之间的界限问题。

1. 交易类型区分：不同类型的租赁业务（如直接租赁、售后回租）的成本构成可能有所不同，在梳理时需要单独分析并分别核算。

2. 时间维度考量：对于跨期摊销的费用，设备购置成本需要在租赁期限内分摊，则应在相应会计期间内进行计提及列支。

（二）建立成本科目表

一套完善的成本科目表是开展成本梳理和分析的基础。建议企业参考行业通行做法，并结合自身实际情况来制定详细的分类体系：

1. 按费用性质划分：将融资租赁业务成本划分为直接成本、间接成本和支持性成本三大类。

2. 按业务环节划分：前期调研评估阶段、合同执行阶段、租赁终止阶段的相应支出。

3. 按责任部门划分：明确各个部门在成本控制中的职责，便于进行成本核算和责任追究。

（三）收集与整理历史数据

有了清晰的成本分类体系后，接下来就是如何获取准确的历史成本数据。这通常涉及以下工作：

1. 优化现有数据记录流程：使用专业的融资租赁管理系统来确保各项费用的实时记录和及时归档。

2. 建立数据追溯机制：对于一些历史遗留问题或不完整数据，需要尽量通过补充调查等来完善。

3. 加强部门间协作：财务部、业务部等各相关部门需要通力，共同完成数据收集与整理工作。

实施融资租赁成本梳理的具体步骤

为了确保成本梳理工作的顺利推进，建议企业遵循以下具体步骤：

（一）成立专项工作组

需要成立一个由财务负责人牵头的专项工作组，成员包括业务部门、风控部门以及 IT 部门的相关人员。这个团队将负责制定方案、协调资源和监督执行。

（二）确定成本梳理的范围与目标

明确此轮成本梳理工作覆盖的业务范围（所有融资租赁项目）、时间跨度（过去三年）等，还要设定具体的预期成果，如建立完善的成本管理系统、优化资源配置等。

（三）开展数据采集与清洗

这一步骤需要企业对过去产生的各类成本数据进行全面的数据收集，并进行必要的清理和标准化处理：

1. 数据来源识别：找出存储融资租赁业务相关数据的系统或文档，包括但不限于财务系统、业务管理系统、合同档案等。

2. 数据清洗：对已有数据进行核查，剔除错误数据点（如重复记录、不完整数据），并补充缺失的信息。

3. 数据转换与整合：将不同来源的数据按照统一的标准格式进行转换和整合，便于后续分析使用。

（四）分析成本构成与分布

在获取干净的数据后，接下来就是对这些数据进行深入的分析。这一步骤需要借助专业的数据分析工具，并结合企业的实际情况来进行：

1. 整体成本趋势分析：观察融资租赁业务的成本总额和结构在过去的变化情况。

2. 关键成本项目识别：找出占比大或波动明显的几个重点费用类别，如律师费、设备维护费等。

3. 驱动因素分析：尝试找到影响各成本项目的驱动因素，融资租赁规模扩大可能导致客户获取成本上升。

4. 横向对比分析：将本企业的成本数据与行业标杆企业进行比较，发现差异并寻找改进方向。

（五）优化成本管理流程

在成本结构分析的基础上，针对性地优化企业的成本管理模式：

1. 健全内部管理制度：完善融资租赁业务的成本核算办法、费用报销流程等制度，确保各项支出有章可循。

2. 强化预算控制：对关键成本项目设定预算，并动态监控实际执行情况，对于超预算的情况及时预警并采取纠偏措施。

3. 实施成本节约措施：

- 优化资源配置，避免不必要的重复投资。

- 引入竞争机制，降低采购和服务成本。

- 利用技术创新提高管理效率，降低成本支出。

（六）持续监控与改进

成本管理是一个需要持续投入的过程。企业应该建立长期的成本监控机制，并定期评估各项控制措施的效果：

1. 设定KPI指标：单位租赁业务的平均成本、客户获取费用占比等关键绩效指标。

2. 定期复盘分析：每季度或半年进行一次成本数据回顾和发现问题并制定改进计划。

3. 建立反馈闭环：针对发现的成本问题，及时调整相关政策，并在下次评估时检验改善效果。

融资租赁业务中的风险成本管理

风险管理是融资租赁业务中不可忽视的重要环节。许多企业在前期可能只关注显性成本（如设备购置费、融资利息等），而忽略了隐性的风险成本。潜在的信用风险、操作风险和市场风险一旦爆发，往往会对企业的财务状况造成严重的影响。在进行成本梳理的也应该将风险因素考虑进去：

（一）识别主要风险来源

融资租赁业务中常见的风险包括：

1. 承租人违约：如果承租人无法按时支付租金或偿还本金，企业可能需要承担催收成本、资产处置损失等。

2. 租赁物贬值：设备更新换代快，若租赁期结束后设备残值低于预期，会增加企业的经济损失。

3. 法律与合规风险：在业务开展过程中可能出现的合同纠纷、违反监管规定等情况，同样需要企业承担相应的成本支出。

4. 资金链断裂风险：如果企业在融资渠道受限的情况下过度扩张融资租赁业务，可能会面临流动性风险，影响整体财务健康状况。

（二）评估风险成本

对于每一个潜在风险点，都应该进行定量分析，估算其可能带来的经济损失。

1. 违约风险分析：基于承租人的信用评级和历史违约率，预测未来可能出现的坏账情况，并为其计提相应的准备金。

2. 资产残值评估：定期对租赁物的价值进行重估，若发现价值下降趋势明显，则需要考虑是否调整租金结构或提前终止部分项目。

3. 合规风险成本：

- 法律费：为应对可能出现的诉讼案件支付的专业服务费用。

- 罚款支出：由于违规操作而被监管部门处以罚款的成本。

- 信誉损失：企业形象受损可能导致客户流失，从而影响收入来源。

（三）建立风险成本控制机制

为了有效管理和降低风险带来的经济损失，企业应该采取以下措施：

1. 完善信用评估体系：加强对承租人资质的审核，使用先进的 credit scoring 模型来筛选优质客户。

2. 分散投资组合风险：避免过于集中在个行业或地区的融资租赁业务，以降低整体风险敞口。

3. 建立应急储备金：专门计提一定比例的风险准备金，用于应对突发情况下的资金需求。

4. 加强内部风控培训：定期对业务人员进行风险管理方面的培训，提高全员的风险意识和防控能力。

案例分析

为了更直观地理解融资租赁业务中的成本管理问题，我们可以举一个具体的案例：

案例概述

大型设备制造企业 A 旗下设有融资租赁公司 B。公司在拓展融资租赁业务的遇到了成本控制方面的挑战。具体表现在以下几方面：

- 客户获取成本居高不下：由于市场竞争加剧，为了争夺客户，公司不得不投入更多资源进行市场推广和销售。

- 租赁资产折旧过快：设备更新换代迅速，导致租赁期结束后残值率低于预期。

- 风险事件频发：部分承租人出现违约情况，增加了企业的财务负担。

成本结构分析

根据公司提供的数据，2019年融资租赁业务总成本为5亿元人民币，其中：

- 设备购置费：3亿

- 融资成本（包括利息支出）：1.5亿

- 客户获取成本：0.8亿

- 操作管理费：0.4亿

- 风险损失（坏账、处置资产等）：0.3亿

问题识别与改进措施

通过分析，发现以下的主要问题：

1. 客户获取成本高：市场推广费用占用了大量资金，影响利润率。

- 改进措施：优化营销策略，针对优质客户提供更优惠的融资租赁方案；利用数字营销手段提高转化率。

2. 设备折旧过快

- 改进措施：加强预测性维护服务，设备使用寿命；与设备制造商推出升级版产品以保持市场竞争优势。

3. 风险控制不足：未能有效识别和管理承租人的信用风险，导致坏账增加。

- 改进措施：引入更加严格的信用评估体系，建立完善的风险预警机制。

实施后的预期效果

1. 客户获取成本降低 20% ，即每年节省 0.16 亿元；

2. 设备残值率提高 5%，减少处置损失约 0.05 亿元；

3. 坏账发生率下降 10%，节约风险准备金 0.03 亿元。

预计在当年即可实现成本降低总计 0.24 亿元，提升企业的盈利能力。

与建议

通过全面的成本梳理和优化管理，融资租赁企业可以在激烈的市场竞争中获得更大的优势。以下是几点和建议：

1. 数据驱动决策：利用先进的数据分析工具和技术，准确识别关键成本动因，并制定相应的控制策略。

2. 风险管理并重：在关注显性成本的也要重视潜在风险带来的成本损失，建立全面的风控制度。

3. 优化资源配置：通过科学的规划和调整，提高资金使用效率，降低不必要的浪费。

4. 加强内部协同：财务、业务、风控等多个部门需要紧密配合，才能确保成本管理政策的有效实施。

随着技术的进步和市场环境的变化，融资租赁企业应持续创新管理模式，不断提升自身的竞争能力。

以上内容对融资租赁项目成本梳理进行了全面的讲解，包含定义、步骤、方法、案例分析以及改进建议等部分。通过数据化的分析与实际操作经验分享，相信能够为相关企业提供有价值的参考。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）