融资租赁中的进项税抵扣问题解析与项目融资策略

在当前的经济环境下，融资租赁作为一种重要的金融工具，在企业设备升级、技术改造以及基础设施建设等领域发挥着越来越重要的作用。在实际操作中，许多企业在享受融资租赁带来的便利时，往往会忽略一个问题：融资租赁是否可以进行进项税抵扣？这个问题不仅直接关系到企业的税务成本和资金使用效率，还可能影响项目的整体融资方案设计。围绕这一核心问题展开分析，结合项目融资领域的专业视角，为读者提供全面的解析。

融资租赁与进项税抵扣的基本概念

融资租赁（Leasing）是一种以“融物”为基础的金融活动，其本质是出租人通过分期收取租金的方式向承租人提供设备或其他资产的使用权。在中国的税务政策中，融资租赁业务通常被划分为经营租赁和融资租赁两种类型。

根据中国现行《增值税暂行条例》及其实施细则，纳税人发生应税销售行为，收到的销货款、取得索取销货款凭证的权力以及收取手续费等其他收入均纳税义务发生时间。对于融资租赁业务中的进项税抵扣问题，具体要看承租人和出租人的税务身份以及业务模式的具体安排。

融资租赁中的进项税抵扣问题解析与项目融资策略 图1

1. 承租人的角度

承租人在进行融资租赁时，通常会支付租赁费（租金）、押金及相关服务费用。这些支出是否可以作为进项税额从销项税中抵扣？根据《中华人民共和国增值税暂行条例》的规定，只有当纳税人购进货物或接受应税劳务时，才能取得合法有效的增值税专用发票，并据此进行进项税抵扣。

2. 出租人的角度

出租人通常是设备的所有者，在融资租赁业务中主要提供融资服务。根据《中华人民共和国企业所得税法》及其实施条例，租赁收入应当计入企业的总收入，并按相关规定缴纳企业所得税。

由于融资租赁业务具有特殊的法律和税务结构，其进项税抵扣问题需要从承租人与出租人的双重视角出发进行分析。

融资租赁中的 TAX政策演变与影响

中国政府对融资租赁行业的税收政策经历了多次调整。这些变化不仅深刻影响了企业运营的税务成本，也直接关系到项目融资的可行性。以下是中国融资租赁行业TAX政策的主要演变阶段：

1. 早期政策（2023年及之前）

- 根据《关于外商投资租赁公司纳税 ridgeguidance 的通知》(财税[203]16号)，外国投资者设立的融资租赁公司可以享受差额纳税的优惠政策，即将租赁收入减去融资产生的成本后的余额作为应税所得。

- 此时，融资租赁被界定为“经营租赁”，这意味着其税务处理相对宽松。

2. 《财税[209]167号》文发布（2029年）

- 明确规定了融资租赁业务的 tax政策。从2010年1月1日起，售后回租业务被认定为融资行为，适用金融租赁 tax政策。

- 根据《中华人民共和国增值税暂行条例》及其实施细则，符合条件的金融服务可作为进项税进行抵扣。

3. 营改增后的变化（2016年及之后）

- 自2016年5月1日起，中国全面推行"营改增"政策，将金融租赁纳入增值税征管范围。

- 根据《财税[2016]36号》文件规定：

- 融赁业务按照贷款服务计算销项税；

- 承租人（企业）如果能够取得出租人的增值税专用发票，则可以据此进行进项税抵扣；

- 出租人必须根据其融资资产的性质来缴纳相应的增值税。

4. 最新政策变化（2023年）

- 根据《关于明确金融 房地产开发 试行增值税办法》（财税[2023]某号），进一步细化了融资租赁业务的 tax处理：

- 规定：承租人支付的所有与租赁合同相关的费用，包括租金、手续费等，只要取得有效的增值税专用发票，都可以作为进项税进行抵扣；

- 出租人的 tax成本计算也更加严格。

项目融资中的税务优化策略

在实际的项目融资过程中，企业需要综合考虑融资租赁的成本、税务处理以及风险因素。以下是一些常见的税务优化策略：

1. 选择合适的租赁结构

- 对于大型制造业项目，在资金紧张的情况下，可以选择"售后回租"模式进行融资。

- 这种模式不仅能够快速获得所需设备，还可以通过合理的 tax规划最大化地降低企业的综合tax负担。

2. 确保融资租赁合同的合规性

- 在签订租赁合必须明确各项费用及支付方式，并严格按照国家税法规定开具和使用发票。

- 特别是在融资回租业务中，出租人需要提供合法有效的增值税专用发票，这是进项税抵扣的基础条件。

3. 建立健全税务管理流程

- 设立专业的税务管理部门，负责融资租赁项目中的 tax申报、发票管理和成本核算工作；

- 定期对税务处理的合规性进行检查和优化，避免因tax问题影响项目的整体收益。

实际案例分析

为了更直观地理解融资租赁中的税抵扣问题，我们可以来看一个实际的例子：

基本情况：

某制造企业需要引进一条价值10万元的新生产线。由于自有资金不足，该企业决定采用售后回租的方式进行融资。

- 租赁期限：5年

- 年租金：20万元

- 押金：10万元

税务处理：

1. 出租人（租赁公司）的 tax计算

- 融资本金：10万元

- 实际融资成本：按照市场利率计算，假设为5%

- 每期租金收入按"贷款服务"税目缴纳增值税，税率6%。

- 出租人每期收取20万元租金，需要缴纳销项税。

2. 承租人的 tax处理

- 每期支付租金时，可以从销项税中抵扣租赁费所含的进项税部分。

- 假设计算得出每期可抵扣的进项税为12万元（根据合同和发票计算）。

- 实际负担的税费将因此降低。

融资租赁中的进项税抵扣问题解析与项目融资策略 图2

综合分析：

通过合理的税务规划，承租人能够在每期租金中获得进项税的抵扣，从而减少实际支付的现金流。这种模式不仅提高了企业的资金使用效率，还帮助企业更好地管理税务风险。

与建议

融资租赁中的进项税抵扣问题具有较高的专业性和复杂性。企业在开展这一业务时，必须严格按照国家相关政策法规进行操作，并注重以下几点：

1. 加强 tax政策学习

密切关注国家 tax政策的变化，及时调整企业的融资和税务管理策略。

2. 选择专业的融资租赁公司

优质的租赁合作伙伴不仅可以提供高效的金融服务，还能在 tax合规方面为企业提供更多支持。

3. 建立健全内部风控体系

在项目融资过程中，既要注重成本优化，也不能忽视风险控制。合理的 risk management能够确保项目的长期稳定运行。

4. 重视税务筹划

通过专业的税务规划团队，合理安排租赁结构和支付方式，在合法合规的前提下最大限度地降低 tax负担。

融资租赁作为一项重要的金融工具，在服务实体经济、促进产业升级方面发挥着不可替代的作用。特别是在当前经济环境下，企业更需要善用融资租赁这一工具，优化融资结构，实现可持续发展。与此也要高度关注国家税政的变化，确保各项税务处理合法合规，避免潜在的法律风险。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）